銀監(jiān)會(huì)主席劉明康強(qiáng)調(diào)六方面防范銀行業(yè)危機(jī)

　　中新網(wǎng)10月9日電 據(jù)銀監(jiān)會(huì)網(wǎng)站消息，應(yīng)巴塞爾委員會(huì)主席、荷蘭中央銀行行長(zhǎng)諾特·韋林克博士邀請(qǐng)，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)主席劉明康出席了2010年9月22至23日在新加坡舉行的第16屆國(guó)際銀行監(jiān)督官大會(huì)，并受邀就當(dāng)前國(guó)際金融監(jiān)管改革議題發(fā)表了主題演講。劉明康從降低關(guān)聯(lián)性、防范道德風(fēng)險(xiǎn)、防范跨境風(fēng)險(xiǎn)、模型、數(shù)據(jù)和“監(jiān)管長(zhǎng)牙齒”等六個(gè)方面需要關(guān)注的問(wèn)題闡述了對(duì)防范銀行業(yè)危機(jī)的看法。

　　以下為劉明康講話主要內(nèi)容：

　　    一、降低關(guān)聯(lián)性。

　　    這場(chǎng)全球危機(jī)表明，關(guān)聯(lián)性是危機(jī)負(fù)面效應(yīng)放大的主要渠道，過(guò)高的關(guān)聯(lián)性會(huì)導(dǎo)致單家金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)事件通過(guò)溢出效應(yīng)跨市場(chǎng)、跨地域傳遞，使得金融體系更容易陷入普遍的、系統(tǒng)性危機(jī)。而如今，全球金融體系越來(lái)越呈現(xiàn)出網(wǎng)絡(luò)狀，跨業(yè)、跨境金融交易規(guī)模大幅度增加，商業(yè)銀行對(duì)資本市場(chǎng)的依賴(lài)性明顯增強(qiáng)，銀行體系與資本市場(chǎng)之間的藩籬逐步被打破。在這種情況下，應(yīng)首先打破所謂的“全能銀行”模式，而且，對(duì)關(guān)聯(lián)度高的系統(tǒng)性金融機(jī)構(gòu)提高資本標(biāo)準(zhǔn)、增加自救和“生前遺囑”等要求遠(yuǎn)不如通過(guò)強(qiáng)化事前結(jié)構(gòu)化監(jiān)管安排來(lái)降低金融體系關(guān)聯(lián)性來(lái)得有效。中國(guó)銀監(jiān)會(huì)要求商業(yè)銀行在銀行業(yè)務(wù)與非銀行業(yè)務(wù)之間建立防火墻，這種風(fēng)險(xiǎn)隔離機(jī)制是有效且必要的，金融機(jī)構(gòu)和監(jiān)管者都必須注重建立防火墻機(jī)制。

　　二、防范道德風(fēng)險(xiǎn)。

　　    這場(chǎng)危機(jī)爆發(fā)之前，許多國(guó)家的監(jiān)管當(dāng)局迫于利益相關(guān)者的壓力，對(duì)自身的監(jiān)管體制進(jìn)行改革。政府強(qiáng)調(diào)在全球化進(jìn)程中競(jìng)爭(zhēng)國(guó)際金融中心的地位，竭盡所能地從金融創(chuàng)新中獲利。金融機(jī)構(gòu)在股本回報(bào)最大化的驅(qū)動(dòng)下不擇手段，有毒產(chǎn)品的層里嵌入過(guò)高的杠桿導(dǎo)致激勵(lì)約束機(jī)制扭曲，不計(jì)風(fēng)險(xiǎn)和成本誘發(fā)的短期行為導(dǎo)致了過(guò)度的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)。甚至沒(méi)有工作、沒(méi)有首付能力的人也都能輕而易舉地獲得住房抵押貸款。今天，這種道德風(fēng)險(xiǎn)仍然無(wú)處不在，一方面是由于銀行交易人員受到追逐利益的驅(qū)使，另一方面是銀行從業(yè)人員的記憶力很短暫，不能很好地記住并吸取以往的教訓(xùn)。因此，監(jiān)管者必須進(jìn)一步凝聚改革共識(shí)，采取堅(jiān)決有力的措施來(lái)解決道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。

　　三、防范跨境風(fēng)險(xiǎn)。

　　    這場(chǎng)危機(jī)具有全球性和系統(tǒng)性，但監(jiān)管者一直沒(méi)有能力很好地處理大型的、業(yè)務(wù)復(fù)雜的跨境金融機(jī)構(gòu)。在雷曼兄弟倒閉兩年以后的今天，美國(guó)出臺(tái)的《多德—弗蘭克法案》標(biāo)志著在跨境危機(jī)處置方面取得了重大進(jìn)展。但長(zhǎng)期以來(lái)，由于母國(guó)和東道國(guó)之間職責(zé)劃分不清、各國(guó)銀行破產(chǎn)處置的法律、程序存在重大差異，以及信息交流不充分、不及時(shí)，全球金融體系仍然存在重大跨境風(fēng)險(xiǎn)隱患。目前，跨境監(jiān)管合作大多取決于母國(guó)和東道國(guó)主動(dòng)合作、交流的意愿，仍缺乏具有法律約束力的制度安排�？缇潮O(jiān)管和危機(jī)處置中存在的突出問(wèn)題——危機(jī)時(shí)期的信息共享、特殊處置安排等問(wèn)題仍懸而未決。為此，主張通過(guò)締結(jié)國(guó)際性的條約來(lái)建立全面的跨境危機(jī)處置框架。該國(guó)際性條約應(yīng)針對(duì)信息共享、公平對(duì)待不同轄區(qū)利益相關(guān)者及保護(hù)存款人利益等問(wèn)題制定規(guī)則，從而保持各國(guó)法規(guī)一致性，增加信息標(biāo)準(zhǔn)共享與互動(dòng)。對(duì)一些分支機(jī)構(gòu)眾多的國(guó)際金融機(jī)構(gòu)，建立事先的跨境破產(chǎn)清算規(guī)則非常必要；在這方面，監(jiān)管聯(lián)席會(huì)議機(jī)制應(yīng)積極發(fā)揮作用。

　　四、模型。

　　    雖然模型在某種程度上有利于信息加工、邏輯思考和觀點(diǎn)的形成，但必須承認(rèn)，大多數(shù)銀行從業(yè)人員對(duì)模型的了解和掌握是很少的。模型的作用是有限的，工具永遠(yuǎn)都不能取代監(jiān)管者專(zhuān)業(yè)的邏輯判斷�？瓷先ズ軓�(fù)雜的模型通常把現(xiàn)實(shí)情況簡(jiǎn)單化了，而且依據(jù)建立在以往經(jīng)驗(yàn)基礎(chǔ)上的模型來(lái)預(yù)測(cè)未來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)是缺乏說(shuō)服力的。銀行業(yè)從業(yè)人員已經(jīng)在危機(jī)中吸取了這方面的教訓(xùn)。

　　五、數(shù)據(jù)。

　　    本次危機(jī)暴露出的重要問(wèn)題之一是缺乏系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)、產(chǎn)品和市場(chǎng)的及時(shí)、準(zhǔn)確信息和數(shù)據(jù)。即使有信息，監(jiān)管當(dāng)局往往無(wú)法充分獲取這些信息。數(shù)據(jù)缺失的真正原因在于金融機(jī)構(gòu)和監(jiān)管當(dāng)局雙方的公司治理、內(nèi)部控制、信息技術(shù)和人力資源等方面。金融監(jiān)管改革措施的逐步實(shí)施對(duì)金融機(jī)構(gòu)的數(shù)據(jù)和信息系統(tǒng)提出了更高要求，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)前瞻性地規(guī)劃系統(tǒng)，配置合格的IT和風(fēng)險(xiǎn)管理人才，并開(kāi)發(fā)利用新的風(fēng)險(xiǎn)管理工具等。監(jiān)管當(dāng)局則須與國(guó)內(nèi)外相關(guān)監(jiān)管部門(mén)建立信息共享安排，及時(shí)收集宏觀經(jīng)濟(jì)、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整及跨市場(chǎng)宏觀信息和數(shù)據(jù)，加強(qiáng)對(duì)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的研究，并在必要時(shí)調(diào)整相關(guān)的監(jiān)管措施和要求。

　　六、“監(jiān)管長(zhǎng)牙齒”。

　　    提高監(jiān)管力度和有效性，全靠長(zhǎng)牙齒。9月份召開(kāi)的巴塞爾委員會(huì)高層決策委員會(huì)會(huì)議已經(jīng)明確了下階段各國(guó)監(jiān)管當(dāng)局的主要任務(wù)和時(shí)間表。但制定出合理的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)則僅是銀行監(jiān)管的起點(diǎn)，更重要的是如何在各國(guó)框架下有效地執(zhí)行、實(shí)施這些規(guī)則。為降低危機(jī)重演的可能性，為降低系統(tǒng)重要性銀行倒閉帶來(lái)的負(fù)面影響，為降低公共部門(mén)成本，監(jiān)管必須長(zhǎng)牙齒。因此，至少要做到以下八點(diǎn)：監(jiān)管當(dāng)局必須具有獨(dú)立性，拒絕輕易放松標(biāo)準(zhǔn)；監(jiān)管做法應(yīng)具有主動(dòng)性和互動(dòng)性，須對(duì)銀行的產(chǎn)品進(jìn)行監(jiān)管和控制；監(jiān)管當(dāng)局對(duì)銀行的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估應(yīng)具有前瞻性；不應(yīng)允許“太復(fù)雜而難以監(jiān)管”的銀行存在；監(jiān)管當(dāng)局的干預(yù)措施應(yīng)及時(shí)、盡早且足夠頻繁；監(jiān)管當(dāng)局須能夠介入銀行最高層的決策；監(jiān)管機(jī)構(gòu)須有能力從銀行獲得及時(shí)、準(zhǔn)確的數(shù)據(jù)；銀行和監(jiān)管當(dāng)局都必須明白模型的使用范圍，并應(yīng)能夠各自獨(dú)立地開(kāi)展壓力測(cè)試。